K线算得上是所有技术型态的基础，投资者初入金融市场交易前，一定要先理解K线。K线被认为会释放出市场上的多空暗号，让我们能够快速判断市况及投资者心态，也因此深受交易员们的关注。
在解说前，我们先需了解到在市场上，K线的颜色使用因各地习惯而有着不同的表示方式，在大中华地区或日本，习惯使用红涨绿跌的用法，而在国际市场上，则习惯使用绿涨红跌的用法。在其他市场上，还有红蓝、红黑等用法，在本篇文章我们将使用红涨绿跌图示，带各位认识K线的构造及如何使用K线形态判别市场多空。
认识K线
K线又称作蜡烛线、阴阳线或红黑线，K线能够帮助我们迅速判断当下的市况，其组成的构造为开盘价、收盘价、最高价及最低价。我们先以开盘价及收盘价画出实体，标出最高价及最低价与实体联机，便能绘制上下影线。为了更快速解读一天内的市场状况，若收盘价高于开盘价表示升市，会在实体中填入红色(阳线)，反之，若收盘价低于开盘价则表示跌市，则在实体中填入绿色(阴线)。
K线时段应用
理论上，任何时间周期都可以组成K线，常见的是以「小时」计的时段，亦有以「每天」计的时段。越是大多投资者使用的时间周期，意味在K线型态上的预示作用，更具参考价值，即建立的交易策略也可能更为稳定。观察时间的单位长短，与投资者建构的买卖策略或方式相关，最短有使用以”秒”计的单位，最长有以”月”计的单位。
K线常见形态介绍
在K线分析中，每根K线都有其意义，不论是实体大小及上下影线长短，都能提供讯息让我们解读市场的多空走势。不论使用什么时段，在一根K线完成后，背后也一定程度表达出市场的多空情绪，本篇将介绍各种不同K线型态（以每天作为时段示例）。
（以下K线图中的红色柱体代表上涨，绿色柱体代表下跌）
K线常见的五种利多讯号
在一段下跌的走势中，K线型态可能会发出一些讯号，告知交易者未来走势将有可能于底部反转，这时也是多头逢低进场的好时机。
1. 锤头
若是锤头的K线形态出现在一个下跌走势中，表示当日开市后空方力道较大造成，使价格大幅向下，但跌势未能持久。因价格于低位受到多方支撑，收市后收盘价会稍微高于开盘价，且下影线为K线本体的2到3倍长，也有时会出现较短的上影线，后市走势大概率为触底反弹，是一个利多的讯号。
2.倒转锤头
若是倒转锤头的K线形态出现在一个下跌走势中，表示当日开市后空方力道较大，跳空向下，但价格于低位受到买方支撑，但同时上方卖压大，涨势未能持久留下一条上影线，收市后收盘价会稍微高于开盘价，或近开盘价收市。后市走势大概率为见底回升，是一个利多的讯号。
3. 早晨之星
早晨之星由三根K线所组成，通常都在一段下跌走势后出现，第一根为卖压沉重的大绿K，显示短期内空方动能较为强烈；第二根为跳空低开后的十字星或是纺锤，显示空方动能已经减缓；第三根为跳空高开后，买盘强劲的大红K，显示多头已经重新主导势头。后市走势大概率为见底回升，是一个利多的讯号。
4. 三红兵 (三白武士)
三红兵由3根红K所组成，收盘价一天高于一天，而且每一天收盘价都为最高点或是接近最高点。如三红兵的K线型态出现在一段下跌走势中，代表强烈的多头反攻讯号，后市走势大概率为见底回升，是一个利多的讯号。
5. 破脚穿头
由前一天带有影线的绿K，与其后低开高收的红K所组成。不过，红K实体的部分包裹了整根绿K包括其影线。表示了，当日开盘后，空方延续昨日走势，造成价格跳空低开，但于低位受到多方积极进场，大幅推高价格直至收盘，形成看涨吞没。后市走势大概率为见底回升，如是在一波跌势后出现，是一个强烈利多的讯号。
K线常见的五种利空讯号
在一段上涨的走势中，K线型态可能会发出一些讯号，告知交易者未来走势将有可能于顶部反转，这时也是空头逢高进场的好时机。
1. 吊颈
若在一段上涨走势中，出现吊颈K线型态，表示当日开盘后多方延续昨日走势，但于高位遭到空方狙击，使收盘价最终略低于开盘价而又留下较长的下影线。影线长度为K线实体的2-3倍，有时也会出现较短上影线。后市走势大概率为冲高回落，是一个利空的讯号。
2. 射击之星
若在一段上涨走势中，出现射击之星的K线型态，表示当日开盘后多方延续昨日走势，造成价格跳空高开(也不一定跳空)，但于高位受到空方强力狙击，使收盘价低于开盘价而留下较长上影线，影线长度为K线实体2-3倍，有时也会出现较短下影线。后市大概率为冲高回落，如是出现在一波升势的顶部，更是一个强烈利空的讯号。
3. 黄昏之星
黄昏之星由三根K线所组成，通常都在一段上升走势后出现，第一根为强劲的大红K，显示短期内多方动能较为强烈；第二根为跳空高开后的十字星或是纺锤，显示多方动能已经减缓；第三根为跳空低开后，空头强劲的大绿K，显示空头已经重新主导势头。后市走势大概率为见顶回落，是一个利空的讯号。
4. 三绿兵 (三飞乌鸦)
三绿兵由3根绿K所组成，收盘价一天低于一天，而且每一天收盘价都为最低点或是接近最低点。如三绿兵的K线型态出现在一段上升走势中，代表强烈的空头反攻讯号，后市走势大概率为见顶回落，是一个利空的讯号。
5.穿头破脚
由前一天带有影线的红K，与其后高开低收的绿K所组成。不过，绿K实体的部分包裹了整根红K包括其影线。表示了，当日开盘后，多方延续昨日走势，造成价格跳空高开，但于高位受到空方积极打压，大幅推低价格直至收盘，形成看空吞没。后市走势大概率为见顶回落，如是在一波升势后出现，是一个强烈利空的讯号。
四种延续或变盘的K线型态
下列4种K线型态说明盘势可能会延续，或是有变盘的可能，交易者进场时需多加留意。
1.十字星
十字星代表当天K线拥有相同或接近的开盘价与收盘价，而上下影线越长代表多空争夺越激烈，但未来趋势不明，可能是延续之前的走势，也可能是变盘的前兆。十字星如果在红K后出现，代表多方动能可能正在衰竭，等待市况更多的突破才进一步上涨。十字星如果在绿K后出现，代表空头动能可能正在衰竭，同样等待更多因素介入，才确认进一步下跌空间。
2.纺锤(又称陀螺)
拥有上下影线和较小实体的K线称作纺锤，盘整市况时较常遇到。实体部分无论红绿都不怎么重要，只是代表了多空动能皆尚未表态，双方皆无明显占优，当前盘势不明。如果纺锤在上涨趋势中形成，代表市场多头动能或不足，可能遭到空头反击。反之，如果纺锤在下跌趋势中形成，代表市场空头或已尽出，较大机率遭多头逆转。
3.上升三法
上升三法是指在一段上升趋势中出现一根较长的红K线，接着出现三根较短的K线 (阴阳均可，但一般以绿K为主)，但条件为三根较短的K线无论实体或是影线，都必须在第一根长红K线的交易区间内 (包括影线)，最后出现一根红K线，收盘价高于第一根红K的收盘价，表示后市突破，涨势将得以延续。
4.下降三法
下降三法是指在一段下跌趋势中出现一根较长的绿K线，接着出现三根较短的K线 (阴阳均可，一般以红K为主)，但条件为三根较短的K线无论实体或是影线，都必须在第一根长绿K线的交易区间内 (包括影线)，最后出现一根绿K线，收盘价低于第一根绿K的收盘价，表示后市突破，跌势将得以延续。
上述的K线型态，只是其中一些较广泛认识的，及被投资者认为预示能力较高的，坊间还有一些较冷门，而且可能各有不同名字的K线型态，供投资者参考。如能配合其他交易上的技术指针，加上整个走势形态判断，K线的应用就能进一步强化投资者的交易策略。